Sar vs stock opções

Direito de Valorização de Ações SAR é um bônus dado aos funcionários que é igual à apreciação do estoque da empresa durante um período de tempo estabelecido Semelhante a opções de ações de empregado SARs são benéficas para a Empregado quando os preços das ações da empresa subir a diferença com SARs é que os funcionários não têm de pagar o preço de exercício, mas receber a soma do aumento do estoque ou em dinheiro O principal benefício que vem com SARs é o fato de que o empregado pode receber receitas de ações Aumento de preços sem ser obrigado a comprar qualquer coisa. BREAKING Down Stock Valorização Direito - SAR. Como exemplo, considere um funcionário é dado 200 SARs O estoque da empresa aumenta 35 por ação durante um período pré-estabelecido de dois anos Isso resulta na Empregado que recebe 7,000 200 SARs x 35 7,000.SARs e Phantom Stock. SARs e estoque phantom são em grande parte similares A diferença principal é que os estoques fantasma são tipicamente refletivos o F divisão de ações e dividendos O estoque fantasma é apenas uma promessa de que um empregado receberá um bônus equivalente ao valor das ações da empresa ou o valor que os preços das ações aumentam durante um determinado período de tempo O bônus que um empregado recebe é tributado como Receita ordinária com base no tempo que é recebido Como o estoque fantasma não é qualificado por impostos, ele não tem que seguir as mesmas regras que os planos de participação acionária dos empregados ESOPs e 401 k planos devem seguir. SARs, por outro lado, oferecer a Direito ao equivalente em dinheiro de aumentos de valor de um determinado número de ações durante um período de tempo predeterminado Este bônus é quase sempre pago em dinheiro no entanto, a empresa pode pagar o bônus do empregado em ações Na maioria dos casos, SARs podem ser exercidas após a sua vencimento quando SARs, significa simplesmente que eles se tornam disponíveis para o exercício SARs são geralmente emitidas em conjunto com opções de ações, a fim de auxiliar no financiamento da compra de opções ou para pagar os impostos devido no momento t Os SARs são exercitados estes são referidos como tandem SARs. Beneficios e Desafios. SARs têm muitas vantagens, a maior delas sendo a flexibilidade SARs pode ser criada em uma variedade de projetos diferentes que trabalham para cada indivíduo Isto, no entanto, vem com inúmeras opções E as decisões que devem ser feitas, incluindo o que os funcionários recebem bônus eo valor desses bônus, questões de liquidez, elegibilidade e regras de vesting. Home Articles. Phantom ações e direitos de apreciação de ações SARs. For muitas empresas, a rota para a propriedade do empregado é através de um Um plano de compra de ações regulamentado, com benefícios fiscais específicos. Mas para outros, esses planos, por causa de custo, requisitos regulatórios, considerações corporativas ou outros Questões não será o melhor ajuste Outras empresas podem ter um ou mais desses planos, mas querem complementá-los para certos funcionários com outro tipo de plano Para Essas empresas, estoque fantasma e direitos de apreciação de ações pode ser muito atraente. Há uma série de situações que podem chamar para um ou mais desses planos. Os proprietários da empresa querem compartilhar o valor econômico da equidade, mas não a própria equidade. Empresa não pode oferecer tipos convencionais de planos de propriedade por causa de restrições corporativas, como seria o caso, por exemplo, com uma Sociedade de Responsabilidade Limitada, parceria, uma empresa unipessoal ou uma corporação S preocupada com a regra do proprietário de 100. A empresa já tem Um plano de propriedade convencional, como um ESOP, mas quer fornecer incentivos adicionais de capital, talvez sem fornecer estoque próprio, a funcionários selecionados. A liderança da empresa considerou outros planos, mas achou suas regras muito restritivas ou custos de implementação muito altos. É uma divisão de outra empresa, mas pode criar uma medida de seu valor patrimonial e quer que os funcionários tenham uma participação nisso, mesmo que não haja estoque real. E empresa não é uma empresa - é uma entidade sem fins lucrativos ou do governo que, no entanto, pode criar algum tipo de medida que imita o crescimento da equidade que gostaria de usar como base para criar um bônus de funcionários. Este artigo fornece uma breve visão geral do projeto , Implementação, contabilidade, avaliação, impostos e questões legais para os quatro tipos de planos que cobre Nenhum desses planos deve ser criado sem o conselho detalhado de advogados qualificados jurídicos e financeiros Compartilhar o patrimônio é um passo importante que deve ser considerado minuciosamente e. Phantom estoque é simplesmente uma promessa de pagar um bônus na forma do equivalente ao valor das ações da empresa ou o aumento desse valor ao longo de um período de tempo Por exemplo, uma empresa poderia prometer Mary, a sua nova Empregado, que lhe pagaria um bônus a cada cinco anos igual ao aumento no valor da equidade da empresa vezes alguma porcentagem da folha de pagamento total naquele ponto Ou poderia prometer-lhe pagar um montante igual t O valor de um número fixo de ações definido no momento em que a promessa é feita Outras equidade ou fórmulas de alocação poderia ser usado também A tributação do bônus seria muito semelhante a qualquer outro bônus em dinheiro - é tributado como renda ordinária no O tempo de recebimento Os planos de ações fantasmas não são qualificados para fins tributários, portanto não estão sujeitos às mesmas regras que os planos ESOP e 401 k, desde que não cubram um amplo grupo de funcionários. Se o fizerem, poderão estar sujeitos às regras ERISA Ver abaixo Diferentemente dos SARs, o estoque fantasma pode refletir dividendos e divisões de ações Os pagamentos de ações fantasmas são geralmente feitos em uma data fixa e predeterminada. Direitos de Apreciação de Ações. Um direito de valorização de ações SAR é muito parecido com estoque fantasma, exceto que fornece o direito ao equivalente monetário Do aumento do valor de um determinado número de acções durante um determinado período de tempo Tal como acontece com o estoque fantasma, este é normalmente pago em dinheiro, mas poderia ser pago em ações SARs muitas vezes podem ser exercidas a qualquer momento após a aquisição de SARs São muitas vezes concedidos em conjunto com opções de ações ou ISOs ou NSOs para ajudar a financiar a compra das opções e ou pagar imposto, se houver, devido ao exercício das opções estes SARs às vezes são chamados SARs tandem. Uma das grandes vantagens destes planos é Sua flexibilidade, mas que a flexibilidade é também o seu maior desafio, porque eles podem ser concebidos de muitas maneiras, muitas decisões precisam ser tomadas sobre questões como quem recebe quanto, vesting regras, preocupações de liquidez, restrições à venda de ações quando os prêmios são liquidados em Ações, elegibilidade, direitos a distribuições intermediárias de lucros e direitos de participar na governança corporativa, se houver. Tanto para estoque fantasma quanto para SARs, os funcionários são tributados quando o direito ao benefício é exercido. Nesse ponto, o valor do prêmio menos Qualquer contraprestação paga por ele geralmente não é tributada como renda ordinária para o empregado e é dedutível pelo empregador Se a sentença é liquidada em ações como poderia ocorrer com uma SAR, O valor do ganho é tributável no exercício, mesmo que as ações não sejam vendidas. Qualquer ganho subseqüente sobre as ações é tributado como ganho de capital. Demonstrações contábeis. A empresa deve registrar um encargo de compensação em sua demonstração de resultados como o interesse do empregado no A concessão aumenta Assim, a partir do momento em que a concessão é feita até que o prêmio é pago, a empresa registra o valor da porcentagem das ações prometidas ou aumento no valor das ações, pro-rated durante o prazo do prêmio Em cada ano , O valor é ajustado para refletir a parcela pro-rata adicional do prêmio que o empregado ganhou, mais ou menos quaisquer ajustes no valor decorrentes do aumento da queda no preço da ação Diferentemente da contabilização de opções de ações de ações variáveis, onde uma taxa é amortizada Apenas durante um período de carência, com estoque fantasma e SARs, a carga acumula-se durante o período de vesting e, em seguida, após a aquisição, todos os aumentos adicionais de preço de ações são tomados à medida que ocorrem quando o vesting é desencadeado por um desempenho A empresa deve estimar o valor esperado ganho com base no progresso rumo à meta O tratamento contábil é mais complicado se o vencimento ocorre gradualmente Agora cada parcela de prêmios adquiridos é tratada como um prêmio separado A apreciação é Atribuída a cada prêmio proporcionalmente ao tempo em que é ganha. Se as SARs ou as ações fantasmas são liquidadas em ações, entretanto, sua contabilização é um pouco diferente. A empresa deve usar uma fórmula para estimar o valor presente do prêmio na concessão, Fazendo ajustes para confiscos de expectativa. Edições de ERISA. Se o plano se destina a beneficiar a maioria ou todos os empregados em maneiras similares a planos qualificados como ESOPs ou 401 k planos, e defers algum ou todo o pagamento até após a terminação, pode ser considerado um de Facto ERISA plano ERISA o Empregado Aposentadoria Ingresso e Segurança Lei de 1974 é a lei federal que regula planos de aposentadoria Não permite que planos não qualificados para operar como qualificado pl Assim, se houver uma redução explícita ou implícita na compensação para obter o estoque fantasma, poderia haver questões de valores mobiliários envolvidos, provável anti-fraude exigências de divulgação planos de ações Phantom projetado apenas para um número limitado De empregados, ou como um bônus para um grupo mais amplo de funcionários que paga anualmente com base em uma medida de equidade, seria mais provável evitar esses problemas. Problemas Planejamento. A primeira questão é descobrir quanto estoque fantasma para dar Cuidados devem ser Tomadas para evitar dar muito para os primeiros participantes e não deixar o suficiente para os empregados mais tarde Em segundo lugar, a equidade da empresa deve ser avaliado de forma defensável e cuidadosa Terceiro, os problemas fiscais e regulatórios podem tornar estoque fantasma mais perigoso do que parece Dinheiro acumulado Para pagar o benefício pode estar sujeito a um excesso de imposto de renda acumulada um imposto sobre colocar muito dinheiro em reserva e não usá-lo para as empresas Se os fundos são reservados, eles podem precisar Para ser segregado em uma confiança rabbi ou confiança secular para ajudar a evitar que os funcionários paguem imposto sobre o benefício quando é prometido em vez de pago Finalmente, se o plano destina-se a beneficiar mais do que funcionários-chave e defers alguns ou todos os pagamentos até após a rescisão Ou aposentadoria, pode ser considerado um plano de ERISA de ERISA do ERISA do empregado aposentadoria renda e segurança Ato de 1974 é a lei federal que governa planos de aposentadoria. Stay Informed. Our duas vezes mensais Employee Ownership Update mantém você no topo da notícia neste Para muitas empresas, opções de ações, ESPPs, ou ESOPs não são os planos de ações apenas para considerar Em vez disso, ações fantasma, direitos de valorização de ações SARs , Ações restritas, unidades de ações restritas, prêmios de desempenho e ou compras diretas de ações são parte essencial de suas estratégias de remuneração. Nosso livro Equity Alternatives Restricted Stock, Perfo Rmance Awards, Phantom Stock, SARs e More combina um conjunto de documentos de plano de exemplo fornecidos em formato digital para você usar com oito capítulos sobre quais são as alternativas do plano, como elas funcionam, como combiná-las e as questões legais e contábeis Eles levantam. Compartilhe esta página. Sobre direitos de apreciação de estoque SARS. A apreciação de estoque Direito SAR é um prêmio que fornece o detentor com a capacidade de lucrar com a valorização de um número definido de ações de ações da empresa durante um período de tempo definido A avaliação de um direito de valorização de ações funciona exatamente como uma opção de compra de ações em que o empregado se beneficia de quaisquer aumentos no preço das ações acima do preço definido no prêmio No entanto, ao contrário de uma opção, o empregado não é obrigado a pagar um preço de exercício para exercê-los , Mas simplesmente recebe o montante líquido do aumento no preço das ações em dinheiro ou ações de ações da empresa, dependendo das regras do plano. Como os direitos de apreciação de ações Work. Stock apreciação direitos são simi As Opções de Compra de Ações, na medida em que são concedidas a um preço fixo, e geralmente têm um período de carência e uma data de vencimento. Uma vez que uma SAR é concedida, um empregado pode exercê-la a qualquer momento antes de sua expiração. , Ações ou uma combinação de dinheiro e ações, dependendo das regras do plano de um empregado Se o produto é recebido em ações, eles podem ser tratados como quaisquer outras ações de uma conta de corretagem. Tipos de direitos de apreciação de ações. Há dois Diferentes tipos de Direitos de Apreciação de Ações. Os SARs de stand-alone são concedidos como instrumentos independentes e não são emitidos em conjunto com quaisquer opções de ações. Os SARs em Tandem são concedidos em conjunto com uma Opção de Compra de Ações Não Qualificadas ou uma Opção de Compra de Ações Incentivos, Para exercê-lo como uma opção ou como um SAR A eleição de um tipo de exercício impede que ele seja exercido como another. What são as vantagens de Stock Appreciation Rights. One dos benefícios de SARs é que lá i S nenhum dinheiro requerido para exercê-los para o dinheiro Um empregado recebe automaticamente os rendimentos de um exercício sem ter que pagar o custo das partes.